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株式会社アバントグループ
カブシキカイシャアバントグループ上場情報・通信業3836EDINET: E05663AVANT GROUP CORPORATION
決算期: 06月期
業種: 情報・通信業
売上高 (FY25)
282億円
15.59%営業利益 (FY25)
46.0億円
12.32%経常利益 (FY25)
46.1億円
11.91%純利益 (FY25)
34.4億円
20.48%総資産
244億円
11.31%自己資本比率
64.0%
—ROE
23.8%
1.50%01
企業サマリ
Overview · 事業概要
アバントグループは、連結会計・開示(ディーバ)、BI・DX推進(ジール)、経営管理ソリューション(アバント)の3事業を軸に、日本企業の「経営のデジタルトランスフォーメーション」需要を取り込むソフトウエア・プロフェッショナルサービス企業である。FY2025の連結売上高は282億円(前期比+15.6%)、営業利益46億円(+12.3%)、純利益34億円(+20.5%)と3セグメント全てが成長し、ROEは23.8%と高水準を維持した。2023年8月に策定した5カ年中計「BE GLOBAL 2028」では売上高400~450億円・純利益60~70億円・ROE平均20%以上を掲げており、ソフトウエア粗利益(FY2025実績28億円)を進捗指標とする「ソフトウエアドリブン戦略」と1人当たり営業利益(現状2.8百万円→目標3.5~4.3百万円)向上による「価値創造スパイラル」が成長エンジンとなっている。配当はDOE約6.3%・1株25円(+6円増配予定)と株主還元も積極的で、グロース性と収益安定性を兼ね備えた点が投資魅力の核心である。
Business Model · ビジネスモデル
- 1収益源: 連結決算開示・DX推進・経営管理の3セグメントがほぼ均等に売上を分担し、ソフトウエアとサービスを組み合わせる。
- 2顧客: 連結決算・経営情報開示・BI基盤の高度化を求める日本の上場企業および大企業グループを主要顧客とする。
- 3価値提案: DivaSystem LCA・AVANT Cruise・TRINITY BOARDを核とする「企業価値経営SaaS-Suite」でグループ全体の意思決定を支援する。
- 4コスト構造: 人件費・IT費用・外注加工費が主要コストで、ソフトウエア投資を増やしながら1人当たり営業利益の向上で吸収する構造である。
Risks · リスク要因
- 1サイバー攻撃リスク(特に重要): 顧客の決算・経営情報を扱うクラウドサービスへの攻撃はサービス停止・損害賠償・ブランド毀損につながり、最重大リスクに指定されている。
- 2人財確保リスク: 1人当たり営業利益2.8百万円が目標(3.5~4.3百万円)を下回る中、専門人財の採用・育成が計画通りに進まない場合、成長シナリオが崩れる恐れがある。
- 3競合・技術変化リスク: 生成AI普及によるコンサル収益縮小や大手SaaSベンダーの参入で競争が激化し、追加システム投資が利益率を圧迫する可能性がある。
- 4M&A・投資リスク: 中計達成に向けた企業買収や設備投資で、のれん減損や投資対効果の不足が業績・財政状態に悪影響を及ぼすリスクがある。
Strengths · 強み
- 1グループ経営DXへの特化: 連結決算・開示・BI・経営管理という隣接領域を1グループで提供し、顧客のスイッチングコストが高い参入障壁を形成している。
- 2高収益・高ROE体質: FY2025営業利益率16.3%・ROE23.8%と同業SaaS系の平均を上回り、6年連続で売上が拡大している。
- 3成長市場へのポジション: 連結決算開示・DX・経営管理の各市場は年15~30%の成長ポテンシャルと自社分析しており、追い風が継続している。
- 4ストック型収益の拡大: ソフトウエア粗利益は前期比381百万円増の28億円となり、安定的な収益基盤としてサービス依存度を低下させている。
Strategy · 戦略・今後の展望
- 1売上高400~450億円の達成: 中計「BE GLOBAL 2028」で2028年6月期までに年平均成長率15%前後を維持し、3セグメント全てで持続成長を追求する。
- 2ソフトウエアドリブン戦略の推進: ソフトウエア粗利益を2028年6月期に55~60億円(FY2025比約2倍)へ引き上げ、利益率の構造的改善を実現する。
- 3純利益3倍・ROE20%以上の維持: 2028年6月期純利益60~70億円(FY2025の約2倍)を目指し、自社株買い・DOE8%達成(1株51円配当見込み)で株主還元も強化する。
- 4人財価値向上と生成AI活用: Great Place to Workスコア70ポイント目標・生成AI活用による業務効率化で投下コスト生産性を高め、1人当たり営業利益3.5~4.3百万円を目指す。
Recent Highlights · 直近の動向
FY2025売上282億円(+15.6%): 連結決算開示事業87億円(+15.7%)・DX推進事業103億円(+16.6%)・経営管理ソリューション事業95億円(+12.0%)と全3セグメントが2桁成長を達成した。
純利益+20.5%の増益: ソフトウエアビジネス拡大に加え、個別株式売却による投資有価証券売却益も寄与し、純利益34億円と増益幅が売上増を上回った。
1株当たり配当25円(+6円増配)を予定: DOE約6.3%は東証上場企業平均を大幅に上回り、2025年9月の第29期定時株主総会での決議を目指している。
サイバーセキュリティ投資を継続強化: FY2025に外部専門家アセスメントを活用して目標水準を引き上げ、2026年6月期も引き続きセキュリティ対策へ重点投資を実施する方針である。
02
業績推移
売上高
282億円▲15.6%FY25
営業利益
46億円▲12.3%FY25
純利益
34.4億円▲20.5%FY25
利益率推移営業利益率 / 純利益率
営業利益率純利益率
EPS 推移1 株当たり当期純利益 (円)
EPS
03
財務諸表
損益計算書 (PL)
単位: 億円
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 141 | 157 | 162 | 187 | 214 | 244 | 282 |
| 売上原価 | — | — | — | — | — | — | — |
| 売上総利益 | — | — | — | — | — | — | — |
| 販管費 | — | — | — | — | — | — | — |
| 営業利益 | — | — | — | 32.5 | 32.9 | 41.0 | 46.0 |
| 経常利益 | 19.7 | 22.8 | 28.1 | 29.9 | 32.7 | 41.2 | 46.1 |
| 純利益 | 13.2 | 15.4 | 18.9 | 20.4 | 20.9 | 28.5 | 34.4 |
貸借対照表 (BS)
単位: 億円 (自己資本比率を除く)。ネット有利子負債 = 有利子負債 − 現金及び預金。
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 総資産 | 104 | 118 | 140 | 166 | 187 | 219 | 244 |
| 純資産 (自己資本) | 59.0 | 71.9 | 87.9 | 106 | 123 | 133 | 156 |
| 自己資本比率 (%) | 56.6 | 61.1 | 63.0 | 63.8 | 65.9 | 60.7 | 64.0 |
| 現金及び預金 | 52.0 | 63.7 | 77.9 | 100 | 109 | 120 | 152 |
| 有利子負債 | — | — | — | — | — | — | — |
| ネット有利子負債 | — | — | — | — | — | — | — |
キャッシュフロー (CF)
単位: 億円。FCF = 営業CF − 設備投資。▲はマイナス。
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 営業CF | 13.2 | 18.9 | 25.6 | 30.3 | 21.8 | 36.8 | 44.7 |
| 投資CF | ▲4.5 | ▲4.2 | ▲7.9 | ▲4.0 | ▲8.0 | ▲6.3 | ▲2.0 |
| 財務CF | ▲2.3 | ▲3.0 | ▲3.6 | ▲4.3 | ▲5.1 | ▲19.8 | ▲10.4 |
| FCF | — | — | — | — | — | — | — |
| 設備投資 (CapEx) | — | — | — | — | — | — | — |
| 減価償却費 | — | — | — | — | — | — | — |
1株指標・収益性 (FY25)
株価データは準備中
EPS
94.15
1株純利益 (円)
BPS
—
1株純資産 (円)
ROE
23.8%
自己資本利益率
ROA
14.1%
総資産利益率
PER
—
株価収益率
PBR
—
株価純資産倍率
配当利回り
—
直近 DPS / 株価
成長投資 (FY25)
04
セグメント
セグメント売上構成比営業利益利益率
ConsolidatedFinancialDisclosureBusiness0.0兆29.9%0.00兆25.6%
DigitalTransformationPromotionBusiness0.0兆36.5%0.00兆16.7%
ManagementSolutionsBusiness0.0兆33.7%0.00兆18.4%
05
地域別売上
地域別売上データは準備中です。
06
従業員
従業員データ
連結
—人
単体
56人
平均年齢
45.6歳
平均勤続
5.4年
単体 平均年収
974万円
連結従業員数 推移
FY21
—
FY22
—
FY23
—
FY24
—
FY25
—
08
配当・株主還元
配当・株主還元
FY25 実績1株配当 (年間)
25.00円+6
配当性向
31.7%
1株配当 推移 (円・生値)
FY20
9
FY21
11
FY22
13
FY23
15
FY24
19
FY25
25
※ 生値。株式分割の遡及調整は未適用。
09
IR資料
IR資料は準備中です。
10
競合比較
競合比較は準備中です。
11
ニュース
関連ニュースは準備中です。