株
株式会社ニーズウェル
カブシキガイシャニーズウェル上場情報・通信業3992EDINET: E33367Needs Well Inc.
決算期: 09月期
業種: 情報・通信業
売上高 (FY25)
100億円
5.07%営業利益 (FY25)
11.6億円
2.45%経常利益 (FY25)
11.7億円
3.15%純利益 (FY25)
8.9億円
9.51%総資産
65.1億円
15.21%自己資本比率
73.3%
—ROE
19.8%
0.60%01
企業サマリ
Overview · 事業概要
株式会社ニーズウェルは、業務系システム開発(売上構成比65.3%)、IT基盤(14.3%)、ソリューション(20.4%)の3サービスラインを展開する独立系情報サービス企業である。金融・生保・自治体・文教分野での豊富な業務知識と上流工程参画能力を強みに、2019年の55億円から2025年に100億円へと6年間で売上を約1.8倍に拡大してきた。ROE 19.8%は業界平均を大きく上回る高水準であり、収益性の高さが際立つ。現在はレガシーシステムのモダナイズ需要を取り込むマイグレーション開発(前期比+7.6%)、中小企業のDX人材不足に対応するITアウトソーシング(+17.2%)、自社AIソリューション「Prophetterシリーズ」を軸とするAIビジネス(+38.3%)を注力領域として位置付けている。長崎大学との産学共同研究による生成AIソリューションの開発や、Hmcomm社との資本業務提携など外部連携も積極化しており、ストック型収益への転換も視野に入れた事業ポートフォリオの高度化を進めている。プライム市場の流通株式時価総額基準(100億円以上)を2025年9月期に達成し、機関投資家への認知向上も期待される局面にある。
Business Model · ビジネスモデル
- 1収益源: 業務系システム開発65.3%・IT基盤14.3%・ソリューション20.4%の3ラインで売上100億円を構成する。
- 2顧客: 金融・生保・自治体・文教・流通など幅広い業種の国内企業が主要顧客であり、大口顧客との継続契約が収益基盤となる。
- 3価値提案: 上流工程からの参画と金融系業務知識を武器に、開発・テスト・運用・AIまで一気通貫のITサービスを提供する。
- 4コスト構造: 売上原価の大部分は人件費と外部協力会社費であり、稼働率と外注管理が利益率を左右する労働集約型モデルである。
Risks · リスク要因
- 1人材確保リスク: IT人材不足が業界全体で深刻化しており、採用計画未達が開発キャパシティと売上成長を直接制約する可能性がある。
- 2大口顧客依存リスク: 特定金融顧客への売上集中が高く、顧客の投資方針変更や業績悪化が受注減に直結するリスクを内包している。
- 3不採算プロジェクトリスク: 一括請負案件で仕様変更や品質問題が発生した場合、利益率を急激に悪化させる可能性がある。
- 4技術革新対応リスク: AIや生成AIの急速な進化により、既存サービスの陳腐化や競合他社との技術格差拡大が生じる恐れがある。
Strengths · 強み
- 1金融ドメイン知識の厚み: 生保・銀行向けで長年蓄積した業務知識が上流工程参画を可能にし、単価上昇と顧客粘着性を高めている。
- 2マイグレーション一気通貫: 開発から品質テストまで自社完結できる体制が、レガシー刷新需要の獲得で競合優位を生み出している。
- 3高収益体質: FY2025のROE 19.8%・経常利益率11.7%は同業他社平均を大幅に上回り、規律あるプロジェクト管理が収益を支えている。
- 4自社AIソリューション: 長崎大学との産学連携で生成AI・異音検知AIなどを開発し、差別化製品によるストック売上拡大を目指している。
Strategy · 戦略・今後の展望
- 1AIビジネスの拡大: Prophetterシリーズや生成AIソリューションFSGen等を各業界に展開し、AIソリューション売上を継続的に拡大する。
- 2プライム市場基準の維持・強化: 2025年9月期に達成した流通株式時価総額100億円以上を維持し、「ValueCreationProject」で企業価値向上を継続する。
- 3ストック売上への転換: クラウド・サブスク型提供やITアウトソーシング契約の積み上げにより、安定的な経常収益比率を高める方針である。
- 4業務・資本提携の深化: Hmcomm社との資本業務提携やRGS社との業務提携を活用し、第三者検証・AI分野での受注と販路を拡充する。
Recent Highlights · 直近の動向
FY2025売上高100億円達成: 前期比+5.1%で初の100億円超えを実現し、ソリューション売上が前期比+32.7%と牽引役となった。
株主優待導入で販管費増加: 2025年9月末を初回基準日とする株主優待費用157,755千円を新規計上し、営業利益は前期比-2.5%の12億円となった。
特別利益で最終益は増加: 投資有価証券売却益157,350千円を計上し、当期純利益は前期比+9.5%の887,114千円に着地した。
Hmcomm社と資本業務提携へ移行: 2025年5月の業務提携から格上げし、異音検知AI「As Prophetter」等での長期協業体制を構築した。
02
業績推移
売上高
100億円▲5.1%FY25
営業利益
11.6億円▼2.4%FY25
純利益
8.9億円▲9.5%FY25
利益率推移営業利益率 / 純利益率
営業利益率純利益率
EPS 推移1 株当たり当期純利益 (円)
EPS
03
財務諸表
損益計算書 (PL)
単位: 億円
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 55.2 | 53.6 | 57.5 | 67.3 | 87.6 | 95.5 | 100 |
| 売上原価 | — | — | — | — | — | — | — |
| 売上総利益 | — | — | — | — | — | — | — |
| 販管費 | — | — | — | — | — | — | — |
| 営業利益 | — | — | — | — | 11.0 | 11.9 | 11.6 |
| 経常利益 | 5.0 | 5.1 | 5.8 | 7.2 | 11.3 | 12.1 | 11.7 |
| 純利益 | 3.5 | 3.5 | 4.2 | 5.0 | 8.4 | 8.1 | 8.9 |
貸借対照表 (BS)
単位: 億円 (自己資本比率を除く)。ネット有利子負債 = 有利子負債 − 現金及び預金。
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 総資産 | 26.9 | 30.0 | 43.6 | 46.1 | 59.5 | 56.5 | 65.1 |
| 純資産 (自己資本) | 19.7 | 22.3 | 35.0 | 35.7 | 37.1 | 42.3 | 47.7 |
| 自己資本比率 (%) | 73.4 | 74.4 | 80.3 | 77.5 | 62.4 | 74.8 | 73.3 |
| 現金及び預金 | 14.3 | 16.6 | 27.5 | 24.9 | 24.2 | 21.0 | 27.6 |
| 有利子負債 | — | — | — | — | — | — | — |
| ネット有利子負債 | — | — | — | — | — | — | — |
キャッシュフロー (CF)
単位: 億円。FCF = 営業CF − 設備投資。▲はマイナス。
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 営業CF | 1.4 | 4.3 | 3.3 | 4.4 | 9.8 | 4.5 | 8.0 |
| 投資CF | ▲1.3 | ▲0.9 | ▲0.8 | ▲2.6 | ▲3.5 | ▲3.0 | 2.2 |
| 財務CF | ▲1.5 | ▲1.1 | 8.4 | ▲4.3 | ▲7.2 | ▲4.8 | ▲3.5 |
| FCF | — | — | — | — | — | — | — |
| 設備投資 (CapEx) | — | — | — | — | — | — | — |
| 減価償却費 | — | — | — | — | — | — | — |
1株指標・収益性 (FY25)
株価データは準備中
EPS
23.42
1株純利益 (円)
BPS
—
1株純資産 (円)
ROE
19.8%
自己資本利益率
ROA
13.6%
総資産利益率
PER
—
株価収益率
PBR
—
株価純資産倍率
配当利回り
—
直近 DPS / 株価
成長投資 (FY25)
04
セグメント
セグメント情報は準備中です。
05
地域別売上
地域別売上データは準備中です。
06
従業員
従業員データ
連結
—人
単体
538人
平均年齢
35.1歳
平均勤続
7.5年
単体 平均年収
489万円
連結従業員数 推移
FY21
—
FY22
—
FY23
—
FY24
—
FY25
—
08
配当・株主還元
配当・株主還元
FY25 実績1株配当 (年間)
12.00円+3
配当性向
51.2%
1株配当 推移 (円・生値)
FY20
16
FY21
23
FY22
20
FY23
14
FY24
9
FY25
12
※ 生値。株式分割の遡及調整は未適用。
09
IR資料
IR資料は準備中です。
10
競合比較
競合比較は準備中です。
11
ニュース
関連ニュースは準備中です。