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株式会社 群馬銀行
カブシキガイシャ グンマギンコウ上場銀行業8334EDINET: E03554The Gunma Bank, Ltd.
決算期: 03月期
業種: 銀行業
売上高 (FY25)
2204億円
10.02%営業利益 (FY25)
—億円
—経常利益 (FY25)
620億円
41.66%純利益 (FY25)
439億円
41.04%総資産
105572億円
2.41%自己資本比率
5.3%
—ROE
7.7%
2.01%01
企業サマリ
Overview · 事業概要
群馬銀行は群馬県前橋市に本店を置く地方銀行で、グループ総資産10兆5,571億円、預金残高8兆4,629億円、貸出金残高6兆8,451億円を有する北関東最大規模の地域金融機関である。収益の柱は国内貸出を中心とした資金利益で、日銀の利上げ局面を背景に貸出金利息が大幅増加し、FY2025の経常収益は前期比200億円増の2,204億円、経常利益は620億円(前期比+42%)、純利益は439億円(同+41%)と大幅増益を達成した。ROEは7.7%、OHR(除く投信解約損益)は49.6%と収益効率も改善している。 2025年4月からは新中期経営計画「Growth with 'Purpose'」(2025-2028年度)を始動し、「パーパス営業の深化」と「サステナブルな地域経済圏構築」を2本柱に据える。事業承継支援・人材紹介・ビジネスマッチング等の非金利分野でも連結非金利業務利益256億円(過去最高)を計上するなど、フィー収入の多様化も着実に進展している。リスク面では金利上昇局面における債券価格の下落や、人口減少に伴う県内経済縮小が中長期的な課題として残る。
Business Model · ビジネスモデル
- 1収益源: 貸出金利息を中心とする資金利益が連結収益の主軸で、FY2025資金利益は前期比161億円増の821億円に拡大した。
- 2顧客: 群馬県を地盤に法人・個人向け融資・コンサルを提供し、海外支店やクロスボーダーローンで大企業・国際案件も取り込んでいる。
- 3価値提案: 事業性評価「つなぐプロセス」を通じ、融資にとどまらず事業承継・人材紹介・SDGs支援などソリューションを複合提供している。
- 4グループ構成: ぐんぎん証券・ぐんぎんリース等の連結子会社が証券・リース・投資助言機能を担い、グループ利益は34億72百万円に達している。
Risks · リスク要因
- 1金利リスク: 保有債券の価格下落リスクが残存し、総自己資本比率はFY2025に前期比1.74ポイント低下して13.12%となっており、さらなる金利上昇時の影響に注意が必要である。
- 2信用リスク: 地域経済の景気悪化や特定業種の業況悪化により与信費用が増加する可能性があり、地方経済の構造的縮小が長期的な貸出ポートフォリオの質を左右する。
- 3システム・サイバーリスク: 外部からのサイバー攻撃やシステム障害が決済機能の停止・顧客情報流出につながり、社会的信用失墜と業務停止リスクをはらんでいる。
- 4マネロン・制裁リスク: 国内外の規制強化に管理態勢が追いつかない場合、コルレス契約解除や制裁的課徴金が発生し、海外業務の継続に支障を来す可能性がある。
Strengths · 強み
- 1貸出金残高の拡大力: 法人・リテール・クロスボーダー全般で残高が増加し、FY2025末の貸出金残高は前期比3,772億円増(+5.8%)の6兆8,451億円に達している。
- 2金利感応度の高い収益構造: 日銀利上げを追い風に資金利益が急拡大し、コア業務純益(除く投信解約損益)は前期比100億円増の555億円と高い収益弾力性を示した。
- 3非金利業務の多様化: 事業承継課題解決件数1,391件(計画比231%)など、フィー系収益が拡大し、連結非金利業務利益は過去最高の256億円を達成している。
- 4高い自己資本基盤: 国際統一基準を適用した総自己資本比率は13.12%と規制水準を大幅に上回り、財務健全性が担保されている。
Strategy · 戦略・今後の展望
- 1新中計「Growth with 'Purpose'」(2025-2028年度): パーパス営業の深化とサステナブルな地域経済圏構築を2本柱に、地域と銀行グループの持続的成長を目指す方針を掲げている。
- 2RORA経営の強化: リスクアセットと収益・資本を一体管理する「RORA経営」を実践し、FY2025実績の1.06%からのさらなる向上を追求していく。
- 3DX・データ利活用の推進: 業務改革・データ活用・人的資本充実を事業基盤強化の6テーマに位置づけ、OHR49.6%のさらなる改善と提案品質向上を図る。
- 4サステナブルファイナンス拡大: 2030年度ネットゼロを自行目標に掲げつつ、脱炭素支援ファイナンスやSDGs診断サービス等を通じて地域のグリーン移行を金融面から後押しする。
Recent Highlights · 直近の動向
FY2025業績: 経常収益2,204億円(前期比+10%)、経常利益620億円(同+42%)、純利益439億円(同+41%)と大幅増益で、ROE7.7%(前期比+2.0ポイント)を達成した。
新中期経営計画始動: 2025年4月に「Growth with 'Purpose'」(計画期間2025-2028年度)を発表し、前中計の「つなぐKPI」を軒並み計画超過で完遂した後の新フェーズに入った。
非金利業務利益が過去最高: 法人役務収入は前期比20億円増の96億円、預かり金融資産等収入は同6億円増の82億円となり、連結非金利業務利益が初めて256億円を突破した。
ぐんぎん証券との連携強化: 銀行からぐんぎん証券への担当者転籍を推進し、2025年4月に営業担当者を本部専門部署に集約、個人資産運用提案体制を大幅に刷新した。
02
業績推移
売上高
2,204億円▲10.0%FY25
営業利益
データなし
純利益
439億円▲41.0%FY25
利益率推移営業利益率 / 純利益率
営業利益率純利益率
EPS 推移1 株当たり当期純利益 (円)
EPS
03
財務諸表
損益計算書 (PL)
単位: 億円
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 売上高 | 1487 | 1431 | 1433 | 1502 | 1766 | 2004 | 2204 |
| 売上原価 | — | — | — | — | — | — | — |
| 売上総利益 | — | — | — | — | — | — | — |
| 販管費 | — | — | — | — | — | — | — |
| 営業利益 | — | — | — | — | — | — | — |
| 経常利益 | 358 | 315 | 201 | 391 | 383 | 438 | 620 |
| 純利益 | 233 | 223 | 135 | 264 | 279 | 311 | 439 |
貸借対照表 (BS)
単位: 億円 (自己資本比率を除く)。ネット有利子負債 = 有利子負債 − 現金及び預金。
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 総資産 | 81401 | 84169 | 106158 | 111485 | 106623 | 108182 | 105572 |
| 純資産 (自己資本) | 5320 | 4880 | 5481 | 5293 | 5158 | 5731 | 5629 |
| 自己資本比率 (%) | 6.5 | 5.8 | 5.2 | 4.7 | 4.8 | 5.3 | 5.3 |
| 現金及び預金 | 7481 | 8414 | 23249 | 26475 | 18300 | 18305 | 12561 |
| 有利子負債 | — | — | — | — | — | — | — |
| ネット有利子負債 | — | — | — | — | — | — | — |
キャッシュフロー (CF)
単位: 億円。FCF = 営業CF − 設備投資。▲はマイナス。
| 項目 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 営業CF | 1269 | 3170 | 19872 | 4596 | ▲6562 | ▲3945 | ▲5971 |
| 投資CF | 509 | ▲2079 | ▲4984 | ▲1278 | ▲1533 | 4110 | 550 |
| 財務CF | 3.3 | ▲157 | ▲51.6 | ▲92.8 | ▲80.7 | ▲159 | ▲323 |
| FCF | — | — | — | — | — | — | — |
| 設備投資 (CapEx) | — | — | — | — | — | — | — |
| 減価償却費 | — | — | — | — | — | — | — |
1株指標・収益性 (FY25)
株価データは準備中
EPS
113.82
1株純利益 (円)
BPS
—
1株純資産 (円)
ROE
7.7%
自己資本利益率
ROA
0.4%
総資産利益率
PER
—
株価収益率
PBR
—
株価純資産倍率
配当利回り
—
直近 DPS / 株価
成長投資 (FY25)
04
セグメント
セグメント売上構成比
Banking0.2兆83.5%
Leasing0.0兆14.0%
OperatingSegmentsNotIncludedInReportableSegmentsAndOtherRevenueGeneratingBusinessActivities0.0兆2.5%
05
地域別売上
地域別売上データは準備中です。
06
従業員
従業員データ
連結
—人
単体
2,705人
平均年齢
41.3歳
平均勤続
18.1年
単体 平均年収
776万円
連結従業員数 推移
FY21
—
FY22
—
FY23
—
FY24
—
FY25
—
08
配当・株主還元
配当・株主還元
FY25 実績1株配当 (年間)
65.00円+33
配当性向
42.9%
1株配当 推移 (円・生値)
FY20
19
FY21
19
FY22
21
FY23
26
FY24
32
FY25
65
※ 生値。株式分割の遡及調整は未適用。
09
IR資料
IR資料は準備中です。
10
競合比較
競合比較は準備中です。
11
ニュース
関連ニュースは準備中です。